Yo protejo mi cartera con mi nómina mensual y cierto grado de liquidez en depósitos o FI monetarios... No me juego más de lo que necesito para vivir.
Lo único que queda es aprovechar cuando los mercados están bajos para comprar RV y cuando están altos, guardar los beneficios en fondos más defensivos. Pero este proceso con fondos es, muchas veces, más lento que los mercados y no siempre sale como esperamos...
Buenas,
Estaba pensado en incluir una parte de gestión alternativa a mi cartera, dada la gran volatilidad que parece que nos aguarda este 2014.
Tenía en mente varios fondos:
- Alken Absolute Return Europe A: Es el que menos historial tiene, aparentemente tiene un enfoque más agresivo, puesto que su volatilidad es mayor, aunque también lo es su rentabilidad. Entiendo el concepto de inversión que manejan y me gusta ese 18% de cartera que tienen en USA. Por otro lado, la falta de trayectoria me echa un poco para atrás.
- BNY Mellon Absolute Return Equity EUR R Hedged Acc: Aparentemente más conservador, quizas demasiado... Cuentan con un 8% de cartera en USA. Me echa para atrás la entrada de 5.000€ en R4
- Morgan Stanley Investment Funds Diversified Alpha Plus B Acc: Posee una trayectoria más larga y un reparto geográfico más largo que el Alken, aunque sus números son peores... Me gustaría conocer más el enfoque de su estrategia "disciplinada".
- BlackRock Strategic Fund European Absolute Return E2 EUR: Totalmente centrado en EUR, en cuanto a resultados, me parece un término medio entre el Alken y el BNY, de nuevo, su entrada de 5.000€ en R4 me echa para atrás.
- GLG European Alpha Alternative DN EUR: Presenta las rentabilidades más bajas, tiene trayectoria positiva, pero no me parece el que mejores resultados esté ofreciendo. No viene información de la cartera en Morningstar.
En principio me convencen el Morgan Stanley y el Alken, a pesar de ser los más agresivos, son los más accesibles en cuanto a entradas y en base a las espectativas para este año, pueden llegar a funcionar bien. Me gustaría conocer vuestra opinión.
También he visto que hay gestión alternativa de deuda con estrategia Long-Short... ¿Podrías exponer algún fondo de estas características?
Gracias por alegrarme la mañana del lunes... Ojo! si finalmente encuentras el fondo en cuestión con una rentabilidad del 25% anual, postealo, que ya me alegras los lunes del resto de mi vida, bueno y los martes, los miércoles...
Yo he cambiado el Nordea-1 Stable Return por el Jyske Invest Stable Strategy Acc. Ambos son mixtos defensivos y con una volatilidad bastante ajustada. El Jyske ha empezado el año muy bien, ha aguantado donde otros han caído (incluido el Cartesio X)...
Voy a aventurarme a responderte. Puesto que, al parecer, desconoces la naturaleza del producto que nos comentas, yo te diría que no es recomendable contratarlos. No obstante esto no quiere decir que dichos productos sean buenos o malos para determinado tipo de perfil.
Lo primero es que fijes tu perfil de inversor, riesgo, plazo... y posteriormente busques productos acordes a dicho perfil. En este foro hay usuarios de la gran mayoría de perfiles y seguro que encuentras un hilo donde se debata sobre productos que puedan interesarte.
Un saludo.
Estoy contigo Gus, aunque los pelos se nos puedan poner de punta con la situación, yo aprovecho para comprar RV "supuestamente" barata... Aportaciones periódicas y tila para dormir.
Buenas,
Han publicado en Morninstar un listado de artículos de diferentes areas geográficas y sectores. Entre ellos de Healthcare:
http://www.morningstar.es/es/news/120497/nuestra-biblioteca-de-contenidos.aspx
Buenas,
En morningstar han hecho una pequeña reseña de los mercados africanos:
http://www.morningstar.es/es/news/120339/perspectivas-el-atractivo-de-%C3%A1frica.aspx
El indice al que hace referencia el Julius Baer - Africa Focus Fund, lleva prácticamente plano desde 2011, salvando algunas caídas puntuales. ¿Se podría decir que, dadas las perspectivas económicas de África, es buen momento para entrar?
Ginés, dices que mantienes un 75% de liquidez, ¿esperas que se produzca otra debacle como en 2008 (ya que comentas que trabajas a LP) o buscas pequeños valles en una evolución "estable del mercado"?
Gracias
Innegablemente bestinfond es un fondo magnifico, no obstante a largo plazo como indicas, presenta 2 puntos de volatilidad mayor que el mix de los que antes hemos mencionado (Big Caps Global) y está centrado en empresas Europeas por lo que podría llegar a ser más sensible a un batacazo de las plazas europeas.
Personalmente me parece una posibilidad mucho más arriesgada aunar toda tu inversión en un solo fondo y más en uno como Bestinfond.
Estoy de acuerdo, al pequeño inversor no le interesa tirarse a un fondo tan concreto con un capital de 5000€... No obstante revisando los resultados de estos fondos, me quedo perplejo. Supuestamente ahora, con el fin de la recesión, deberían subir incluso más...
A ver si te puedo echar un cable:
- En 2010 obtuve unas minusvalías de 8000€ por reemboldo de FI: Esto es independiente de las comisiones que te puedan llegar a cobrar (que no son función del número de operaciones y que no verás reflejadas de ninguna manera, puesto que van implicitas en el VL del fondo). La minusvalía es por una caída del VL del fondo, desde el momento de la contratación al momento de la liquidación de las participaciones.
- cada fi con plusvalias, al margen del tiempo de compra si tiene plusvalias lo paso al monetario, y así sucesivente y al final reembolso todo el monetario para obtener las plusvalias necesarias para complentar 8000€: Con esto entiendo que mantienes el capital invertido en cada fondo y que regularmente traspasas el exceso de capital generado por el aumento del VL del fondo a otro fondo monetario (Este traspaso no debería llevar asociada ninguna comisión). Tu objetivo con esto es alcanzar un objetivo de capital en el monetario para posteriormente liquidarlo? En ese caso, únicamente te aplicaría la fiscalidad correspondiente sobre las plusvalías.
Espero haberte sido de ayuda.