Quizás tienes demasiada aversión al riesgo para operar con fondos porque lo que te ha pasado no es más que una anécdota y parece que te está quitando el sueño.
Yo entré hace unos tres años en el Bestinver Bolsa y de entrada llegué a ir perdiendo más de un 25%, luego recuperó y entró en beneficios. Es muy importante que tengas en cuenta el plazo de la inversión, sobre todo si operas con fondos de RV. No hay que tener prisa.
Yo te animo a seguir en esto porque me parece el modo de inversión más apropiado para los que somos ciudadanos de a pié financieramente hablando.
Mi experiencia con este tipo de productos ha sido desastrosa. No tienes ningún tipo de control sobre tu inversión. Te lo juegas en un todo o nada a que se cumplan las condiciones marcadas un día concreto.
Concretamente hace cuatro años contraté un estructurado cuya rentabilidad estaba ligada a la evolución de tres telecos: Telefonica, Deutsche Telekom y France Telecom. Las tres debían estar igual o por encima de su valor de referencia en una fecha concreta para que se cancelara y pagara el cupón, en caso contrario continuaba un año más y así hasta el tercer año. Sólo habría pérdidas en caso de que alguna empresa estuviese el tercer año por debajo del 30% de su valor inicial.
La semana anterior al primer día de revisión me las prometía muy felices, ya que las tres estaban por encima de su valor inicial y todo parecía indicar que se iba a cumplir la condición. El día anterior france telecom bajó un 4 o 5% de golpe y el día de referencia también volvió a bajar. Total que no se cumplió por muy poco la condición el primer año y, a partir de ahí, vino la bajada de la bolsa del 2011. El resultado final fue que al tercer año France Telecom tenía casi un 50% de pérdidas en relación al valor inicial... y eso fue lo que perdí: un 50% de mi inversión.
Resumiendo: Huid insensatos de estos productos. Os pueden salir bien varias veces, pero con que uno se tuerza, perderéis todo lo ganado anteriormente... y más.
Pues sí, precisamente yo contraté el PIMCO hace un año (se cumplirá el lunes) y al día de hoy estoy en un decepcionante -1,72%... y habiendo aguantado pérdidas de más de un 4%.
Por lo menos en este último par de meses se está recuperando. Parece que el gestor quiere maquillar un poco las cuentas para que el resultado anual no sea tan malo.
Hola,
Completando la explicación que ya te han dado, el fondo monetario se utiliza a modo de refugio "seguro" donde guardar el dinero a la espera de encontrar una buena oportunidad para invertirlo. Por ejemplo, supón que has invertido parte de tu dinero en un fondo de renta variable emergente que lleva unas buenas plusvalías y crees que los mercados se pueden girar. Si no necesitas ese dinero, la mejor forma de asegurar esas plusvalías sería traspasando el fondo emergente a un monetario. De esta forma evitas hacer cuentas con hacienda, ya que no has vendido, sino traspasado, y así puedes seguir obteniendo rentabilidad del beneficio íntegro (no del beneficio - impuestos).
Vamos que traspasando puedes elegir en qué momento rendir cuentas a Montoro.
Por otra parte, un monetario también ayuda a reducir la volatilidad de la cartera y de paso aporta algo de rentabilidad, no como para tirar cohetes, pero de lo que se trata es de asegurar el capital, para buscar rentabilidad están otro tipo de fondos.
En tu caso, podrías empezar por contratar un fondo monetario (o uno de renta fija a corto plazo) y a partir de ahí hacer traspasos escalonados hacia otros fondos que te interesen para reducir el riesgo de entrar en el punto más alto y comerse las bajadas.
Con un ejemplo se puede ver bien que algo ventajoso sí que es:
Imagina que tienes 10.000 euros que quieres invertir durante 3 años. Las opciones son: 3 Depósitos de 1 año de duración al 5% anual vs fondo de inversión que nos va a rentar igualmente un 5% anual.
Con los depósitos:
1 año: Vence el primer depósito y obtenemos 10.395 euros después de pagar impuestos (500 euros de intereses menos el 21% de retención).
2 año: con los 10.395 euros contratamos un nuevo depósito a un año al 5%. Al finalizar hacemos cuentas con hacienda y obtenemos 10.806 euros.
3 año: Contratamos el último depósito al 5% y el resultado final después de impuestos es de: 11.233 euros.
Con el fondo (suponiendo una rentabilidad anual del 5%):
1 año: el fondo valdría 10.500 euros y continúa. Todavía no hay que pagar impuestos.
2 año: el fondo valdría 11.025 euros y continúa. Seguimos sin pagar impuestos.
3 año: el fondo vale 11.576 euros. Lo vendemos y pagamos el 21% sobre las plusvalías. El resultado final es de: 11.245 euros.
La diferencia que supone diferir el pago de impuestos es de: 12 euros.
No parece mucho, pero es que en el ejemplo estamos hablando de plusvalías pequeñas y sólo estamos difiriendo dos años el pago de impuestos. Con grandes plusvalías y largos plazos de inversión el efecto del interés compuesto es mucho más importante.
