Cotización de Autodesk Inc (ADSK) hoy en tiempo real

Negocio

Autodesk es líder global en software de diseño 3D, ingeniería y entretenimiento, con productos emblemáticos como AutoCAD, Revit y Fusion 360. Sus ingresos provienen principalmente de suscripciones, distribuidas en un 44 % de América, un 39 % de EMEA y un 17 % de Asia-Pacífico.

Análisis

La compañía presenta una rentabilidad sobresaliente: un margen bruto del 91 % y un margen neto del 19,5 %, respaldados por un ROIC del 22 % y un ROE del 49 %. El crecimiento de ingresos del 17,5 % es sólido, aunque el crecimiento del BPA es modesto (2,1 %), lo que sugiere que la expansión de márgenes se está moderando. La deuda neta es prácticamente nula (0,02× EBITDA), y el flujo de caja libre ofrece un rendimiento del 6,9 %, señal de eficiencia operativa. En valoración, el múltiplo PER de 27× es significativamente inferior al del sector (63×) y la industria (77×), lo que podría indicar un descuento relativo. Sin embargo, el modelo DCF apunta a un valor intrínseco de 139,78, y el número de Graham de 48,56 sugiere que el precio de mercado descuenta un crecimiento futuro considerable. El consenso de analistas se sitúa en 316,09, reflejando expectativas de expansión.

Catalizadores

• Próxima presentación de resultados trimestrales 27 de ago